Neue Wege des Investierens: Von physischen über digitale zu tokenisierten Vermögenswerten

Das Investieren hat sich nicht nur seit dem Mittelalter, sondern vor allem in den letzten Jahren deutlich verändert. Was einst auf physische Vermögenswerte beschränkt war, geht jetzt weit über diese Grenzen hinaus. Heutzutage können Sie nicht nur in digitales, sondern auch in tokenisiertes Eigenkapital investieren, das Sie wirklich besitzen.

Warum die Tokenisierung von Vermögenswerten der logische nächste Schritt in dieser Entwicklung des Investierens ist, werden wir in diesem Artikel behandeln.

Zusammenfassung

• Aktienhandel gibt es seit dem Mittelalter.
• Mit der Digitalisierung wurden Wertpapiere in den letzten Jahrzehnten digital registriert, gekauft und verkauft.
• Damit ein Unternehmen seine Anteile an Interessenten verkaufen kann, hat es immer ein Finanzinstitut als Vermittler benötigt.
• Diese Abhängigkeit von Dritten bringt Unternehmen sowie private Investoren in mehrfacher Hinsicht zum Nachteil.
• Zum Beispiel müssen Unternehmen viel Zeit und Geld für eine IPO oder Direct Listing oder die interessierte Investorengruppe auf finanzstarke VC-Fonds beschränken, die für Kleinanleger nicht zugänglich sind.
• Dank der Blockchain revolutioniert der Handel mit Wertpapieren. Nun ist die Tokenisierung von Vermögenswerten möglich, die schliesslich die Nachteile des bisherigen Wertpapierhandels ausgleicht.

Der Beginn des Aktienhandels

Die Geschichte der Investitionen beginnt im Mittelalter. Zu dieser Zeit fanden grosse Warenmessen und Jahresmärkte an strategisch wichtigen Verkehrsknotenpunkten statt - Venedig oder sogar Brügge entwickelten sich zu wichtigen internationalen Handelszentren. Zucker, Stoffe sowie Gewürze wurden an diesen Orten gelagert und von Händlern aus aller Welt gehandelt. Diese Geschäfte wurden unter anderem in Gasthäusern abgeschlossen; so war es im Gasthaus der Familie "van der Beurs", dessen Familienname die Schaffung des modernen Begriffs "Börse" inspirierte.

Mit der Zeit erkannten die Händler, dass sie die Waren nicht physisch zur Messe transportieren mussten, um sie zu verkaufen. So begann der warenlose Handel am Rande der eigentlichen Messen. Damit dieser vereinfachte Handel möglich war, gab es verbindliche Regelwerke und Fristen. Finanzinstrumente wie Wechsel, Schuldscheine und Kreditwechsel wurden in diesem Zeitraum eingeführt.

Später begann auch der Handel mit Wertpapieren, d.h. Unternehmensaktien, was 1602 zur ersten Börse, der Amsterdamer Börse, führte. Mit der Industrialisierung stieg die Anzahl der zum Verkauf angebotenen Wertpapiere exponentiell an. Dies führte zur Institutionalisierung des Handels in der Schweiz in den 1850er Jahren, zusammen mit der Einführung des Börsengesetzes. Schliesslich entstand die SIX Swiss Exchange, wo heute der grösste Teil des Handels stattfindet.

Und so wie die Händler damals erkannten, dass es einen intelligenteren Weg zum Handel gab, nämlich den rohstofflosen Handel, wurde mit dem Aufkommen der Blockchain erkannt, dass es einen intelligenteren Weg zum digitalen Handel gibt, nämlich mit tokenisierten Vermögenswerten.

Aber dazu später mehr...

Der digitale Anteil

In den letzten Jahrzehnten hat der Technologieboom das Investieren dramatisch verändert. Dies hat auch zum digitalen Anteil geführt. Sie wird in elektronischer Form registriert und von einer bestehenden Börse ausgegeben und gehalten.

Heute ist es üblich, Aktien nicht über die Bank, sondern über eine Online-Handelsplattform wie Yuh, Swissquote oder Selma zu kaufen und zu verkaufen. Diese Plattformen sind die Vermittler, genau wie die Bank. Ohne sie ist es einem Unternehmen nicht möglich, einen Anteil direkt an interessierte Investoren zu verkaufen.

Dieses Privileg muss jedoch zu einem hohen Preis gekauft werden. Zumindest war es früher so - bis die Blockchain kam. Mehr dazu in einem Moment.

Nicht nur Privatanleger sind in Handelsaktien aufgrund ihrer Abhängigkeit von einer Bank oder einem Broker eingeschränkt, sondern auch Unternehmen. Zu den Nachteilen gehören:

• Verfügbarkeit von Wertpapieren: Um überhaupt Unternehmensanteile verkaufen zu können, müssen sich Unternehmen einem Börsengang (Initial Public Offering, IPO) oder einer direkten Notierung im traditionellen Wertpapierhandel unterziehen. Dies führt dazu, dass das Unternehmen an der Börse notiert ist und Wertpapiere an kleinere Investoren verkauft. Dies nimmt jedoch nicht nur viel Zeit in Anspruch, sondern ist auch sehr teuer.
• Kapitalgeber mit beschränkter Haftung: Ein Unternehmen, das einen Börsengang vermeiden möchte, hat die Möglichkeit, Unterstützung durch Finanzierung aus Private-Equity-Fonds zu erhalten. Diese Mittel sind jedoch nur für vermögende Investoren zugänglich, da die Mindestanlagebeträge sehr hoch sind.
• Öffnungszeiten: Interessierte können ihre Firmenaktien nicht jederzeit verkaufen, sondern nur, wenn die Finanzinstitute geöffnet sind - bei SIX ist dies bei Aktien von 9:00 bis 5:30 Uhr der Fall.

tokenisierte Aktien revolutionieren das Investieren

Mit dem Aufkommen der Blockchain hat der Wertpapierhandel eine weitere bedeutende Veränderung erfahren, seit er digitalisiert wurde - und es kommt Unternehmen und einzelnen Investoren zugute.

Tokenisierung erklärt in einfachen Worten

Wie oben erläutert, kann ein Unternehmen keine Aktien direkt an seine interessierten Parteien verkaufen, da ein Unternehmen immer in der Lage sein muss, nachzuvollziehen, wer Eigentümer der Unternehmensanteile ist. Und Kleinanleger müssen auf bestimmte Unternehmensinformationen aufmerksam gemacht werden, damit sie fundierte Kaufentscheidungen treffen können.

Aber die Blockchain ermöglicht jetzt genau das. Mit Asset Tokenisierung können Sie Speichern, Übertragen und Verwalten von Original-Assets direkt – ohne Dritte.

Tokenisierung beschreibt den Prozess der Übertragung des Eigentums an realen Vermögenswerten auf die Blockchain. Dies macht echtes Eigentum an Wertpapieren ohne Vermittler und für jede Person verfügbar, was einen nahtlosen, liquiden und transparenten Handel ermöglicht.‍

Wie kann ich meine Aktien tokenisieren?

Im Kern ist das ganz einfach. Wenn Sie einen Vermögenswert tokenisieren möchten, wählen Sie eine Blockchain-Plattform wie Solana, Avalanche oder Ethereum, um einen Teil Ihrer Aktien zu tokenisieren. Als nächstes müssen Sie einen intelligenten Vertrag erstellen, der die tokenisierten Aktien hält und sie gegen Kryptowährungen ausgibt. Danach geben Sie die Token aus, was bedeutet, dass Sie sie zum Verkauf zur Verfügung stellen. Wenn Sie ein Unternehmen sind, das Unternehmensanteile ohne einen teuren Vermittler verkaufen möchte, wie es traditionelle Finanzinstitute, Underwriter und Anwaltskanzleien normalerweise sind, dann können Sie Kontaktieren Sie das Expertenteam von Aktionariat.

Aktionariat kann Ihre Unternehmensaktien tokenisieren und der Öffentlichkeit in weniger als 30 Tagen zur Verfügung stellen, bringt umfangreiches Wissen über die technologischen Aspekte und hat bereits geholfen 32 Unternehmen in der Schweiz tokenisieren ihre Unternehmensaktien.

Was sind die Vorteile von tokenisierten Assets?

Die oben aufgeführten Nachteile des traditionellen Investierens werden dank tokenisierter Aktien in Zukunft kein Problem mehr sein, weil:

• Mit tokenisierten Aktien, die sicher in der Blockchain gespeichert sind, kann der Wertpapierhandel jetzt direkt erfolgen - ohne einen langen und teuren Börsengang. Sicherlich gibt es heute noch keine Methode, um Daten zu 100 Prozent zu schützen. Aber die Dezentralisierung der Blockchain macht sie viel sicherer als eine zentralisierte Datenbank in einem traditionellen Finanzinstitut.
• Auch ohne eine IPO oder Direct ListingUnternehmen können ihre Aktien einer breiteren Palette von Investoren zur Verfügung stellen, da keine teuren Mindestanlagebeträge erforderlich sind, wie dies bei Private Equity oder VC-Fonds der Fall ist.
• Die Ethereum-Blockchain kennt die Öffnungszeiten nicht, ist aber eine programmierbare Datenbank, die auf der ganzen Welt verteilt ist und jederzeit zugänglich ist. Unternehmen können ihre Aktien den ganzen Tag, sieben Tage die Woche, 365 Tage im Jahr erhalten und versenden.
• Intelligente Verträge können bestimmte Prozesse automatisieren, z. B. die Zahlung von Dividenden oder die Registrierung neuer Aktionäre, was Unternehmen Zeit und Ressourcen spart.

Schlussfolgerung

Die Tokenisierung hat die Art und Weise, wie wir über Investitionen denken, bereits erheblich verändert. durch Tokenisierung von UnternehmensaktienAls Unternehmer können Sie neue Möglichkeiten zur Monetarisierung erschliessen und Ihre Investitionen sicherer machen, indem Sie dezentrale Plattformen nutzen und Ihren eigenen Markt betreiben. Darüber hinaus erleichtert Ihnen die Tokenisierung den Zugang zu einem grösseren Pool von Investoren mit niedrigeren Gebühren, als es Ihnen jedes traditionelle Finanzinstitut jemals anbieten würde.

Wenn Sie lernen möchten, wie Sie die Tokenisierung für Ihre Aktien nutzen können, ist es am besten, Buchen Sie eine kostenlose Demo mit Aktionariat heute.